# 株式会社プレミアムウォーターホールディングスの収益構造と財務データ

> 最新期: 2026年3月期, 連結, IFRS
> 単位: 百万円
> 出典: 有価証券報告書－第20期(2025/04/01－2026/03/31) (S100YHDW)
> ページ: https://vizora.meequs.com/ja/company/premium-water-holdings
> 取得日時: 2026-09-30T19:14:21.672Z

## 会社概要

プレミアムウォーターホールディングスは山梨県富士吉田市に本社を置く、2006年設立の飲料・乳業の会社です。連結の従業員は914人。東証スタンダードに上場しています。

| 項目 | 内容 |
| --- | ---: |
| 正式社名 | 株式会社プレミアムウォーターホールディングス |
| 英文社名 | Premium Water Holdings, Inc. |
| 証券コード | 2588 |
| 株価 | Yahoo!ファイナンスで見る (https://finance.yahoo.co.jp/quote/2588.T) |
| 上場市場 | 東証スタンダード |
| 本社所在地 | 山梨県富士吉田市上吉田4597番地の1(上記は登記上の本店所在地であり、実際の業務は下記の最寄りの連絡場所で行っております。) |
| 代表者（有報の記載） | 代表取締役社長 金本 彰彦 |
| 設立 | 2006年10月 |
| 資本金 | 52.2億円 |
| 従業員数（連結） | 914人 |
| 平均年間給与（単体） | 708万円 |
| 決算月 | 3月 |
| 業種（東証） | 食料品 |
| 公式サイト | premiumwater-hd.co.jp (https://premiumwater-hd.co.jp/) |
| 法人番号 | 9090001010626 |
| EDINET | E27294 |
| 所属業界（Vizora） | 飲料・乳業 |

> 会社概要の出典: 有価証券報告書（S100YHDW、2026-06-23 提出）。提出時点の情報

## 業界内の5軸プロフィール

主な業界: 飲料・乳業 (2026-03-31)

| 軸 | 業界内パーセンタイル | 比較社数 |
| --- | ---: | ---: |
| 売上成長 | 73.5 | 17 |
| 利益率 | 97.5 | 20 |
| 現金化 | 72.5 | 20 |
| 効率 | 12.5 | 20 |
| 財務余力 | 8.3 | 6 |

各軸の順位を個別に示します。値がない軸はデータなしとし、総合点は計算しません。業界順位は投資推奨ではありません。

## 要点（数値から自動生成）

- プレミアムウォーターホールディングスの売上高は803億円です。
- 売上100円あたり約16円が営業利益として残ります。
- 前期から売上は+4.5%、営業利益は+10.1%。

## 会社の構造

- 事業の売上構成: セグメント売上の内訳は未開示
- 売上 → 純利益: 80323000000円 → 8450000000円
- 純利益 → 営業CF: 8450000000円 → 21673000000円（差額 13223000000円）
- 営業CFの主な使い道: 設備投資 2704000000円 / 配当 3261000000円 / 自社株買い 24481000000円
- 現金増減: 8584000000円
事業売上の構成比はセグメント売上合計に対する割合です。内部取引を含む場合、会社全体の売上とは一致しません。差額は営業CF − 純利益で、非資金項目や運転資本の影響をまとめています。

## 10 秒で見る主な数字

| 指標 | 値 | 注記 |
| --- | ---: | ---: |
| 売上高 | 803億円 |  |
| 営業利益 | 126億円 | 利益率 15.7% |
| 純利益 | 84.5億円 | 利益率 10.5% |
| フリーCF | 190億円 |  |
| 従業員数（連結） | 914人 |  |
| 1株当たり利益 | 282.8円 |  |
| 潜在株式調整後EPS | 277.46円 |  |
| 1株当たり純資産 | 792.53円 |  |
| 自己資本比率 | 23.7% | 開示値から計算 |
| 発行済株式数 | 21,819,399株 |  |
| 株主数 | 7,891人 |  |
| 平均年間給与（単体） | 708万円 | 提出会社の開示値 |
| 現金比率 | 29.9% | ネットキャッシュ -373億円 · 現金 ÷ 売上 50.4% |
| 対業界利益率中央値 | +11.4 pt | 飲料・乳業 |
| ROE | 29.6% | 開示値から計算 |
| ROA | 6.8% | 開示値から計算 |

## 数字で見ると

- 2026年3月期、自社株買いは配当の7.5倍
- 2026年3月期、営業CFは純利益の2.6倍
- 2026年3月期、現金は総資産の30％

## 5年で何が変わった

| 指標 | 2021年3月期 | 2026年3月期 | 増減率 |
| --- | ---: | ---: | ---: |
| 売上高 | 56339000000円 | 80323000000円 | +42.6% |
| 営業利益 | 4394000000円 | 12647000000円 | +187.8% |
| 営業利益率 | 7.8% | 15.7% | +7.9 pt |
| 従業員数 | 1,003 人 | 914 人 | -8.9% |
| 現金及び現金同等物 | 16873000000円 | 40484000000円 | +139.9% |

### 事業売上の構成変化

比較期間: 2021年3月期 → 2026年3月期。同じ事業キーを接続し、構成比の増減分は新設・再編として表示。構成比は事業売上合計に対する値。

## 損益計算書（2026年3月期, 連結, IFRS）

| 項目 | 金額（百万円） | 売上比 | 出典 |
| --- | ---: | ---: | ---: |
| 売上高 | 80,323 | 100.0% | S100YHDW |
| 売上原価 | 11,431 | 14.2% | S100YHDW |
| 売上総利益 | 68,891 | 85.8% | S100YHDW |
| 販管費 | 55,908 | 69.6% | S100YHDW |
| 営業利益 | 12,647 | 15.7% | S100YHDW |
| 税引前利益 | 12,037 | 15.0% | S100YHDW |
| 法人税等 | 3,587 | 4.5% | S100YHDW |
| 当期純利益 | 8,450 | 10.5% | S100YHDW |
| 親会社株主に帰属する純利益 | 8,450 | 10.5% | S100YHDW |

## 100円モデル（2026年3月期）

| 内訳 | 円 |
| --- | ---: |
| 売上原価 | 14 |
| 販管費 | 70 |
| 営業利益 | 16 |
| （参考）純利益 | 11 |

### 利益率の流れ

粗利率 85.8% → 営業利益率 15.7% → 純利益率 10.5%
開示値から計算（DERIVED）。

## 増収増益などの型

判定: 増収増益
売上の成長率: +4.5%; 本業利益の成長率: +10.1%
成長の質: margin-expansion
営業レバレッジ（本業利益の成長率 ÷ 売上成長率）: 2.28×
比較可能な連結年次決算の開示値から計算。

## 前年比較（2025年3月期 → 2026年3月期、百万円）

| 指標 | 前期 | 当期 | 増減 | 増減率 |
| --- | ---: | ---: | ---: | ---: |
| 売上高 | 76,895 | 80,323 | 3,428 | +4.5% |
| 売上総利益 | 65,296 | 68,891 | 3,595 | +5.5% |
| 営業利益 | 11,482 | 12,647 | 1,165 | +10.1% |
| 親会社株主に帰属する純利益 | 5,631 | 8,450 | 2,819 | +50.1% |
| 営業キャッシュフロー | 20,659 | 21,673 | 1,014 | +4.9% |
| フリーキャッシュフロー | 14,275 | 18,969 | 4,694 | +32.9% |

## 推移（百万円）

| 決算期 | 売上高 | 営業利益 | 営業利益率 | 純利益 | 営業CF | FCF | 出典 |
| --- | ---: | ---: | ---: | ---: | ---: | ---: | ---: |
| 2019年3月期 | 37,744 | — | — | -312 | 4,781 | — | S100R1S1 |
| 2020年3月期 | 45,453 | 1,859 | 4.1% | 1,866 | 6,659 | 5,400 | S100LMRV |
| 2021年3月期 | 56,339 | 4,394 | 7.8% | 3,193 | 9,448 | 6,088 | S100OC2Y |
| 2022年3月期 | 68,452 | 6,097 | 8.9% | 3,542 | 7,991 | 4,782 | S100R1S1 |
| 2023年3月期 | 76,463 | 7,346 | 9.6% | 6,057 | 13,814 | 9,955 | S100TO96 |
| 2024年3月期 | 80,578 | 9,436 | 11.7% | 5,777 | 19,669 | 15,271 | S100WEW8 |
| 2025年3月期 | 76,895 | 11,482 | 14.9% | 5,631 | 20,659 | 14,275 | S100YHDW |
| 2026年3月期 | 80,323 | 12,647 | 15.7% | 8,450 | 21,673 | 18,969 | S100YHDW |

## 人と生産性（2026年3月期, 連結, IFRS）

| 指標 | 値 |
| --- | ---: |
| 1人あたり売上（連結） | 8,788万円 |
| 1人あたり営業利益（連結） | 1,384万円 |
| 1人あたり純利益（連結） | 925万円 |

従業員数・売上・利益は連結。平均年間給与は別に提出会社単体で開示されます。数値は開示値から計算（DERIVED）。

| 推移 | 2022年3月期 | 2023年3月期 | 2024年3月期 | 2025年3月期 | 2026年3月期 |
| --- | ---: | ---: | ---: | ---: | ---: |
| 従業員数（連結） | 1,167 | 1,179 | 848 | 882 | 914 |
| 平均年間給与（提出会社・単体） | — | 591万円 | 641万円 | 409万円 | 708万円 |
| 平均年齢（単体） | 39.0歳 | 38.6歳 | 42.6歳 | 39.5歳 | 43.0歳 |
| 平均勤続年数（単体） | 7.3年 | 5.3年 | 7.1年 | 9.4年 | 11.3年 |

前期比: 従業員数（連結） +3.6% · 売上（連結） +4.5%

## 地域別の売上

地域別の売上は開示されていません。

## キャッシュフロー（2026年3月期, 連結, IFRS）

| 項目 | 金額（百万円） | 売上比 | 出典 |
| --- | ---: | ---: | ---: |
| 営業キャッシュフロー | 21,673 | 27.0% | S100YHDW |
| 設備投資 | 2,704 | 3.4% | S100YHDW |
| フリーキャッシュフロー | 18,969 | 23.6% | 算出 |
| 投資キャッシュフロー | -10,743 | -13.4% | S100YHDW |
| 財務キャッシュフロー | -2,542 | -3.2% | S100YHDW |
| 配当金の支払 | 3,261 | 4.1% | S100YHDW |
| 自社株買い | 24,481 | 30.5% | S100YHDW |
| 現金の増減 | 8,584 | 10.7% | S100YHDW |
| 現金及び現金同等物 | 40,484 | 50.4% | S100YHDW |

## 貸借対照表

各期末時点の開示値。算出項目は出典欄に「算出」と表示します。リース負債は有利子負債に含めていません。

| 指標 | 2022年3月期 | 2023年3月期 | 2024年3月期 | 2025年3月期 | 2026年3月期 | 出典 |
| --- | ---: | ---: | ---: | ---: | ---: | ---: |
| 現金及び現金同等物 | 20,322 | 25,737 | 30,561 | 31,900 | 40,484 | S100TO96, S100WEW8, S100YHDW |
| 総資産 | 73,084 | 86,872 | 99,406 | 112,076 | 135,265 | S100R1S1, S100TO96, S100WEW8, S100YHDW |
| 純資産 | 14,297 | 19,640 | 22,770 | 25,073 | 32,076 | S100TO96, S100WEW8, S100YHDW |
| 資本金 | 4,450 | 4,584 | 4,698 | 4,727 | 5,223 | S100R1S1, S100TO96, S100WEW8, S100YHDW |
| 有形固定資産 | 22,074 | 25,567 | 29,503 | 32,797 | 35,343 | S100R1S1, S100TO96, S100WEW8, S100YHDW |
| のれん | 75 | 75 | 75 | 148 | 148 | S100R1S1, S100TO96, S100WEW8, S100YHDW |
| 流動資産 | 32,350 | 40,562 | 44,801 | 47,324 | 55,161 | S100R1S1, S100TO96, S100WEW8, S100YHDW |
| 有利子負債 | 46,230 | 53,572 | 59,494 | 67,770 | 77,786 | S100R1S1, S100TO96, S100WEW8, S100YHDW |
| 負債合計 | 58,787 | 67,232 | 76,636 | 87,003 | 103,188 | S100R1S1, S100TO96, S100WEW8, S100YHDW |
| 親会社株主持分 | 14,281 | 19,623 | 22,753 | 25,057 | 32,061 | S100R1S1, S100TO96, S100WEW8, S100YHDW |
| 利益剰余金 | 5,985 | 10,962 | 13,774 | 16,640 | 21,785 | S100R1S1, S100TO96, S100WEW8, S100YHDW |
| 自己株式 | -80 | -80 | -80 | -479 | -980 | S100R1S1, S100TO96, S100WEW8, S100YHDW |

### 資産と資金調達の構成

| 資産 | 構成比 | 出典 |
| --- | ---: | ---: |
| 現金 | 30% | S100YHDW |
| 有形固定資産 | 26% | S100YHDW |
| 無形固定資産・のれん | 0% | — |
| その他資産 | 44% | S100YHDW |

| 資金調達元 | 構成比 | 出典 |
| --- | ---: | ---: |
| 有利子負債 | 57% | S100YHDW |
| その他負債 | 19% | S100YHDW |
| 純資産 | 24% | S100YHDW |
| その他負債 | 0% | S100YHDW |

### 貸借対照表の推移

| 指標 | 2022年3月期 | 2023年3月期 | 2024年3月期 | 2025年3月期 | 2026年3月期 |
| --- | ---: | ---: | ---: | ---: | ---: |
| 総資産 | 73,084 | 86,872 | 99,406 | 112,076 | 135,265 |
| 純資産 | 14,297 | 19,640 | 22,770 | 25,073 | 32,076 |
| 有利子負債 | 46,230 | 53,572 | 59,494 | 67,770 | 77,786 |
| 現金 | 20,322 | 25,737 | 30,561 | 31,900 | 40,484 |

## 資産の重さとのれん

比率は開示値から計算。のれんは単独で開示された場合だけ使用し、無形資産とのれんの合算値から推定しません。

| 指標 | 値 | 出典 |
| --- | ---: | ---: |
| 資産の重さ（有形固定資産 ÷ 売上高） | 44.0% | S100YHDW |
| 有形固定資産 ÷ 総資産 | 26.1% | S100YHDW |
| のれん ÷ 親会社株主持分 | 0.5% | S100YHDW |

4年間ののれん: 75 → 148 JPY。同期間の投資CF合計: -35,506 JPY。並記は因果関係を示しません。

### 現金の質

ネットキャッシュは現金 − 有利子負債。ネットデット比率は（有利子負債 − 現金）÷ 正の営業CF。有利子負債の構成項目が欠ける場合は省略します。その他の比率は開示値から計算（DERIVED）。

| 指標 | 値 |
| --- | ---: |
| 現金比率（現金 ÷ 総資産） | 29.9% |
| 現金 ÷ 売上高 | 50.4% |
| ネットキャッシュ（現金 − 有利子負債） | -373億円 |
| ネットデット ÷ 営業CF | 1.72× |
| 現金化率（営業CF ÷ 営業利益） | 171.4% |
| 利益と現金の差 | 13,223 百万円 (純利益比 156.5%) |
| 株主還元率（配当＋自社株買い）/ 純利益 | 328.3% |
| 株主還元率（配当＋自社株買い）/ FCF | 146.2% |
| 配当と自社株買いの原資 — 配当 / 純利益 | 38.6% |
| 配当と自社株買いの原資 — 配当 / FCF | 17.2% |
| CapEx 強度（設備投資 ÷ 売上） | 3.4% |
| 投資CFの営業CFに対する比率 | 49.6% |

## ROA・ROE

ROE は純利益率 × 総資産回転率 × 財務レバレッジに分解。財務レバレッジでも上昇するため、高さだけで会社の状態を評価できません。前期がない場合は期末残高、親会社株主持分が無い場合は純資産で近似します。

| 決算期 | 純利益率 | 総資産回転率 | ROA | 財務レバレッジ | ROE | 出典 |
| --- | ---: | ---: | ---: | ---: | ---: | ---: |
| 2022 | 5.2% | 0.94× | 4.8% | 5.12× | 24.8% | S100R1S1 |
| 2023 | 7.9% | 0.96× | 7.6% | 4.72× | 35.7% | S100TO96 |
| 2024 | 7.2% | 0.87× | 6.2% | 4.40× | 27.3% | S100WEW8 |
| 2025 | 7.3% | 0.73× | 5.3% | 4.42× | 23.6% | S100YHDW |
| 2026 | 10.5% | 0.65× | 6.8% | 4.33× | 29.6% | S100YHDW |

## 資本関係

| 相手 | 関係 | 比率 | 時点 |
| --- | ---: | ---: | ---: |
| 株式会社HCMAアルファ | 大株主 | 40.4% | 2026-03-31 |
| 株式会社光通信 | 大株主 | 29.6% | 2026-03-31 |
| 株式会社日本カストディ銀行（信託口） | 大株主 | 9.0% | 2026-03-31 |
| 萩尾 陽平 | 大株主 | 3.9% | 2026-03-31 |
| 金本 彰彦 | 大株主 | 1.6% | 2026-03-31 |
| 今泉 貴広 | 大株主 | 1.2% | 2026-03-31 |
| 木下 政弘 | 大株主 | 1.1% | 2026-03-31 |
| プレミアムウォーターホールディングス従業員持株会 | 大株主 | 0.8% | 2026-03-31 |
| 日本テクノロジーベンチャーパートナーズアイ六号投資事業有限責任組合 | 大株主 | 0.7% | 2026-03-31 |
| 三木谷 浩史 | 大株主 | 0.6% | 2026-03-31 |

## 出典

| 書類 | ID | 公表日 | URL |
| --- | ---: | ---: | ---: |
| 有価証券報告書－第20期(2025/04/01－2026/03/31) | S100YHDW | 2026-06-23 | https://disclosure2.edinet-fsa.go.jp/WZEK0040.aspx?S100YHDW,, |
| 訂正有価証券報告書－第19期(2024/04/01－2025/03/31) | S100WEW8 | 2025-07-28 | https://disclosure2.edinet-fsa.go.jp/WZEK0040.aspx?S100WEW8,, |
| 有価証券報告書－第18期(2023/04/01－2024/03/31) | S100TO96 | 2024-06-20 | https://disclosure2.edinet-fsa.go.jp/WZEK0040.aspx?S100TO96,, |
| 有価証券報告書－第17期(2022/04/01－2023/03/31) | S100R1S1 | 2023-06-23 | https://disclosure2.edinet-fsa.go.jp/WZEK0040.aspx?S100R1S1,, |
| 有価証券報告書－第16期(令和3年4月1日－令和4年3月31日) | S100OC2Y | 2022-06-23 | https://disclosure2.edinet-fsa.go.jp/WZEK0040.aspx?S100OC2Y,, |
| 有価証券報告書－第15期(令和2年4月1日－令和3年3月31日) | S100LMRV | 2021-06-23 | https://disclosure2.edinet-fsa.go.jp/WZEK0040.aspx?S100LMRV,, |

## 定義

- 金額の単位は百万円（1 百万円未満は四捨五入）。時点は各表の見出しの決算期
- 営業利益率 = 営業利益 ÷ 売上高。純利益は親会社株主に帰属する当期純利益（無ければ当期純利益）
- フリーキャッシュフロー（FCF）= 営業キャッシュフロー − 設備投資
- 100円モデル = 売上 100 円あたりの内訳（最大剰余法で合計を 100 に丸め）
- セグメント売上は内部取引を含むため、合計が連結売上と一致しないことがある
- 出典列の ID は EDINET の書類管理番号（docID）。「算出」は他の開示値から計算した値
- 数値はすべて開示書類から機械的に抽出したもの。AI の文章は数値を生成しない
- 出典: EDINET（金融庁）に提出された各社の開示書類。数値の抽出・編集・加工、図表と文章の作成は Vizora が行っており、金融庁が作成したものではありません（公共データ利用規約 第1.0版に基づく利用）。