エスフーズエスフーズ株式会社2292東証プライム食料品2026年2月期, 連結, 日本基準

エスフーズ 2026年2月期の決算

エスフーズの売上の約92%は「食肉等の製造・卸売事業」から。ほかに「食肉等の小売事業」・「食肉等の外食事業」などで稼いでいます。

売上100円あたり約2円が営業利益として残ります。

前期から売上は+6.2%、営業利益は+103.7%。

増収増益などの型

増収増益利益率改善型

売上 +6.2%・営業利益 +103.7%。開示値から計算。

営業レバレッジ: 16.60倍(利益成長率 ÷ 売上成長率)

前の年からどう変わった

2025年2月期 → 2026年2月期

売上高
+6.2%4,445億円 → 4,723億円
売上総利益
+18.0%455億円 → 536億円
営業利益
+103.7%51.4億円 → 105億円
親会社株主に帰属する純利益
+246.3%26.7億円 → 92.4億円
営業キャッシュフロー
+19.8%73.8億円 → 88.3億円
フリーキャッシュフロー
赤字-42.5億円 → -13.1億円

決算のポイント

  • 2026年2月期の売上高は4,723億円で、前の期の4,445億円から+6.2%でした。
  • 売上総利益が+18.0%と売上より大きく伸び、営業利益は51.4億円から105億円へ+103.7%になりました。
  • 純利益は92.4億円で+246.3%です。本業の回復に加え、投資有価証券や固定資産を売った利益も上乗せされています。
  • 営業キャッシュフローは88.3億円に増えましたが、設備投資が101億円あったため、フリーキャッシュフローは-13.1億円とマイナスが続きました。

変化の要因

  • 売上原価の伸びが売上より小さく、原価率が下がった
  • 飼料や物流のコストが高い中で、在庫の適正化や古い施設・設備の整理を進めた
  • 投資有価証券の売却益と固定資産の売却益が増えた

注意しておきたい点

  • 米国で生体牛の価格が高く、米国事業の採算は前の期に続いて厳しい状況です
  • 少子高齢化による国内の食肉需要の縮小や、円安・資源高による市況の変動で販売競争が激しくなるおそれがあります
  • BSE・口蹄疫・鳥インフルエンザなどの疾病や輸入制度の変更で、調達量や仕入れ価格が変わる可能性があります

有価証券報告書-第60期(2025/03/01-2026/02/28) / 経営者による財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析 · 有価証券報告書-第60期(2025/03/01-2026/02/28) / 事業等のリスク

お金の流れ

2025年2月期 → 2026年2月期

売上100円の行き先

エスフーズが100円売ったとき、何にいくら使い、いくら残るか。

2026年2月期
原価
89円
販管費
9円
営業利益
2円
最後に残る純利益
2円

利益率の年次推移

粗利率11.4%
2021年2月期: 15.4%15.4%2022年2月期: 15.6%15.6%2023年2月期: 13.1%13.1%2024年2月期: 12.2%12.2%2025年2月期: 10.2%10.2%2026年2月期: 11.4%11.4%21/222/223/224/225/226/2
営業利益率2.2%
2021年2月期: 3.9%3.9%2022年2月期: 4.9%4.9%2023年2月期: 3.6%3.6%2024年2月期: 3.0%3.0%2025年2月期: 1.2%1.2%2026年2月期: 2.2%2.2%21/222/223/224/225/226/2
純利益率2.0%
2021年2月期: 3.0%3.0%2022年2月期: 3.3%3.3%2023年2月期: 2.6%2.6%2024年2月期: 2.1%2.1%2025年2月期: 0.6%0.6%2026年2月期: 2.0%2.0%21/222/223/224/225/226/2

年度をそろえて、売上から粗利・本業の利益・純利益が残る割合を比較します。未開示の年度は線をつなぎません。

どの事業で稼いでいる

事業(セグメント)ごとの売上と、そこから残る利益。

2026年2月期

事業ごとの利益の出方

※ セグメントの数値は内部取引を含み、会社全体の合計とは一致しません

出典

出典書類を表示(6件)
  • EDINET(金融庁)

    有価証券報告書-第60期(2025/03/01-2026/02/28)

    ID S100Y5H52026-05-21書類を開く
  • EDINET(金融庁)

    有価証券報告書-第59期(2024/03/01-2025/02/28)

    ID S100VTFA2025-05-26書類を開く
  • EDINET(金融庁)

    有価証券報告書-第58期(2023/03/01-2024/02/29)

    ID S100THPY2024-05-27書類を開く
  • EDINET(金融庁)

    有価証券報告書-第57期(2022/03/01-2023/02/28)

    ID S100QTOP2023-05-25書類を開く
  • EDINET(金融庁)

    訂正有価証券報告書-第56期(令和3年3月1日-令和4年2月28日)

    ID S100O4Q92022-05-30書類を開く
  • EDINET(金融庁)

    有価証券報告書-第55期(令和2年3月1日-令和3年2月28日)

    ID S100LELJ2021-05-26書類を開く

XBRL から抽出: 55 / 他の開示値から算出: 2

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